瀚藍環境在環保業務方面的布局再進一步。該公司12月23日晚發布公告稱，擬以18.5億元的價格收購國內技術領先的城市固廢運營商創冠中國100%股權，同時擬收購燃氣發展30%的股權。公司將于12月24日復牌。

 公告詳情顯示，該公司擬向創冠香港發行股份及支付現金購買其所持創冠中國100%股權，向南海城投發行股份購買其所持有燃氣發展30%股權；同時，瀚藍環境擬向不超過10名特定投資者定向發行股票配套融資，用于支付購買創冠中國股權的部分現金對價，募集資金不超過此次交易總額的25%，即預計不超過74467萬元。

 經交易雙方協商，創冠中國100%股權的交易價格初步確定為18.5億元；燃氣發展100%股權預估值為12.8億元，評估增值7.6億元，增值率148.04%，燃氣發展30%股權的交易價格初步確定為3.84億元。其中，燃氣發展3.84億元對價均以股份形式支付；創冠中國18.5億元的對價中，7.5億元的金額將以股份形式支付，現金支付金額為11億元。其中，股份形式支付部分，瀚藍環境將由該以每股8.34元的價格，發行近1.36億股；配套融資部份，定增的發行底價為每股7.51元，若以該價格發行，則發行不超過近9916萬股。

 公告顯示，創冠中國成立于2004年，主要通過BOT方式投建，從事生活垃圾無害化處理和發電項目的投資及運營，是國內技術領先的城市固廢運營商。目前創冠中國擁有10個垃圾發電環保項目，分別位于福建省晉江市、惠安縣、安溪縣、福清市、建陽市，湖北省黃石市、孝感市，河北省廊坊市、遼寧省大連市和貴州省貴陽市，日均處理垃圾能力超過1.1萬噸(含已建成和擬建項目)，在廢棄物處理的同時，還可為當地提供安全清潔的再生能源。

 經過多年在行業內的精耕細作，創冠中國在垃圾、污泥處理的工藝環節上有多項發明專利，取得中國環保部“生活垃圾處理設施甲級運營資質”，其項目獲得中國建設部“中國人居環境范例獎”、全國年度科技示范工程等多項殊榮。

 公告顯示，創冠中國注冊資本為2.3億美元，2010年到2012年，該公司營業收入分別為4197萬、近1.6億和近2.6億，今年前三季度，該公司創造營收近2.6億；而2010年到2012年間，該公司凈利潤分別為虧損3344萬、虧損近4301萬、虧損5410萬，今年前三季度，該公司創造凈利潤為近774萬。

 瀚藍環境表示，報告期內創冠中國下屬項目公司的營業收入及凈利潤變動幅度較大，主要有以下三方面原因：部分項目公司的BOT項目處于項目建設期，項目建設均為發包方式，未有確認收入，導致凈利潤為負數；部分項目公司在年中投產，導致下年度收入較投產年度收入增幅較大；BOT項目運營初期，財務費用、無形資產攤銷較大，但收入較小，導致營業收入和凈利潤變動幅度較大。

 而燃氣發展則是南海區唯一從事城市管道燃氣供應的燃氣企業。該公司主營業務為天然氣和石油(行情 專區)氣的銷售。今年前三季度，燃氣發展創造營業收入8.35億元，創造凈利潤近9878萬。

 此外，為了保障公司的基本利益，瀚藍環境還與創冠香港和南海城投簽訂了《框架協議》，創冠香港和南海城投承諾，創冠中國和燃氣發展2014年度、2015年度、2016年度實現的凈利潤分別不低于資產評估報告確定的各年度凈利潤預測值。若低于預測值，則以現金形式向上市公司補償承諾的凈利潤與實際凈利潤之間的差額。但截至公告日，標的資產的盈利預測審核工作仍正在進行，未出最終結果。

 重組及配套融資完成后，現有股東持有的股權比例將被稀釋，前三大股東供水集團、南海控股、華興集團的持股比例將分別下降為16.9%、11.2%和近3%，而創冠香港和南海城投的持股比例則分別變為11%和近5.7%。盡管前三大股東股權被稀釋，但交易后，該公司實際控制人并未發生變化，仍為南海國資委。

 “瀚藍環境以相對合理的價格并購創冠中國100%股權與燃氣發展30%股權，使公司在環保業務方面的綜合競爭能力明顯增強。”一位券商分析師表示，考慮到當前環保領域市場潛力巨大，瀚藍環境未來發展空間廣闊。（中國固廢網整理報道）

編輯：卜李敏